Ramalan & Kenyataan yang bertembung..

Assalamualaikum wbt

Masih ingat lagi pada artikel kami yang ini? http://bankemas.blogspot.com/2011/01/past-2010-yang-enak-tak-enak.html yang ditulis pada 6 Januari 2011 . Dalam artikel tersebut, ada kami nyatakan 'humble opinion' kami tentang ramalan kadar tukaran Ringgit Malaysia bagi bulan-bulan seterusnya dari tarikh itu. Kami 'paste' kembali beberapa petikan dari artikel ini :

"Namun begitu, secara peribadi, saya tidak menjangkakan pengukuhan matawang RM terhadap USD akan berlanjutan untuk tahun 2011. Walaupun pada awal proses tersebut, ia dilihat sebagai tanda kuatnya Ringgit, namun jika ini terus berpanjangan, ia akan melemahkan daya saing eksport Malaysia, kerana kesannya, harga barang keluaran negara akan bertambah mahal & tidak kompetitif di pasaran antarabangsa."

"Mahu atau tidak, Bank Negara pasti memikirkan suatu cara supaya duit kita tidak terus mengukuh dan merugikan pasaran eksport. Jika USD jatuh nilainya, maka Malaysia juga terpaksa menjatuhkan nilai Ringgit, sepertimana yang telah & sedang dilakukan oleh negara-negara lain terhadap One-eyed Dollar itu."

Langsung, pada 20 April yang lepas, Bank Negara telah menggariskan perancangannya untuk campur tangan elak kenaikan ringgit bagi memastikan Malaysia tetap kompetitif di persada perdagangan antarabangsa. Untuk lebih berdaya maju, ada ketikanya kita harus lebih berkorban. Untung-untung, pengorbanan itu diganti dengan nikmat yang lebih besar, begitu agaknya fikir Kak Zeti kita..

BNM campur tangan elak kenaikan ringgit

NEWS - By administrator on Friday, April 22, 2011 - 03:03

SINGAPURA 20 April - Bank Negara Malaysia (BNM) berserta bank pusat dari Korea Selatan dan Thailand telah bertindak untuk campur tangan dalam pasaran kewangan bagi memperlahankan lonjakan mata wang masing-masing.

Mata wang ketiga-tiga negara meningkat manakala dolar Singapura dan Australia yang berada di paras tertinggi berbanding dolar Amerika Syarikat (AS).

Keputusan Bank of China untuk mengawal yuan yang berada di paras tertinggi berbanding dolar AS menguatkan kedudukan mata wang Asia yang mengalami peningkatan.

Pada masa yang sama, bank-bank pusat di rantau ini telah mengetatkan polisi monetari mereka bagi membendung kenaikan inflasi.

Lonjakan mata wang asing hari ini disebabkan oleh pantulan sentimen mengambil risiko.

Setelah pulih daripada kebimbangan sementara tentang keadaan fiskal AS berikutan amaran penarafan Standard & Poor yang menyatakan pelabur akan berdepan risiko, menyebabkan lebih banyak wang memasuki ekonomi Asia yang pesat membangun.

Pakar Ekonomi Kanan Rantau Barclay's Capital , Wai Ho Leong berkata, minat risiko lebih baik dan peningkatan harga minyak merupakan faktor yang mempengaruhi kenaikan mata wang Asia.

''Harga komoditi tinggi membolehkan pembuat dasar mempunyai kemampuan untuk menahan pengukuhan mata wang sebagai memantau inflasi,'' katanya.

Manakala, berbanding ringgit Malaysia, dolar AS jatuh ke paras RM3.016 iaitu paras terendahnya sejak September 1997. Ia adalah lebih rendah berbanding penutup sebanyak RM3.023 semalam.

Ringgit kembali meningkat apabila Bank Negara Malaysia (BNM) membelinya, kata peniaga.

Dolar kini berada pada paras RM3.0155 dan BNM dijangka membeli lagi pada paras itu dengan jangkaan ringgit akan terus meningkat.

Peningkatan berterusan harga minyak akan menyokong ringgit dan BNM dijangka menaikkan kadar faedah pada mesyuaratnya pada 5 Mei hadapan.

*************************************************************************************

Sememangnya Allah jadikan sesuatu itu berpasang-pasangan. Sama juga halnya dengan 'penjatuhan ringgit' ini. Ada baik & ada buruknya jua. Kesannya pada Malaysia dimata serantau mungkin bagus, takkan hilanglah pelabur-pelabur di negara kita dan barangan hasil bumi & buatan kita juga akan kekal berlegar di negara-negara pengeksport. Namun, dek kerana jatuhnya nilai ringgit itu juga mengakibatkan kenaikan harga barang di dalam negara. Paling ketara, yang pertama akan naik adalah harga minyak kerana minyak hasil bumi kita dihantar ke luar & yang kita gunapakai adalah keluaran negara lain yang diimport. Lazimnya bila harga minyak naik, barang-barang harian lain pula akan menyusul & seringkali terjadi harga minyak naik hanya 20 sen tetapi gandum sebungkus naiknya 50 sen! Fenomena kenaikan harga barang sebegini yang hasil daripada penjatuhan matawang kadang-kala boleh diibaratkan seperti "kera di hutan disusukan,anak di rumah kelaparan".. Tetapi, apakan daya... Ini semua pasti takkan terjadi andaikata kita & negara kita bersandar kepada emas sejak dulu..tetapi (sekali lagi) apakan daya.....

Persaingan

Ketika saya menulis rencana ini, saya sedang menghabiskan masa penantian menunggu sang suami penyeri diri pulang dari mencari rezeki. Dikhabarkan, penerbangannya lewat sedikit, agak tertangguh dari jadual masa yang telah dirancangkan. Cuaca agak tidak begitu ‘friendly’ petang tadi.  Bagi sang penunggu seperti saya, masa-masa seperti inilah yang bisa meruntun perasaan risau dan bimbang, lantas saban saat memanjatkan doa kehadrat Illahi moga-moga diselamatkan keberangkatan pulang sang suami dalam keadaan ‘safe and sound’. Aminnn..

Rancak sungguh aktiviti jual beli emas di mana-mana sekarang ini. Di laman no. 1 dunia, Facebook contohnya, saban hari tauke-tauke emas galak membentangkan produk & harga masing-masing.  Ada yang dengan lantang, ada yang dengan sorok-sorok, ada juga yang hanya pemerhati sebelum meletakkan harga sendiri. Bermacam-macam, pelbagai ragam. Kadang-kadang kelihatan seolah-olah berebut-rebut untuk mendapat jolokan pemilik harga terendah. Harap-harapnya, dalam asyik kejar-mengejar, jangan sampai tersasar.  Kos bil telefon, minyak, tol, masa, tenaga & mungkin makan minum harus diambil kira juga saudara2!!

Menyebut tentang kejar-mengejar meletakkan harga, teringat saya pada suatu cerita. Dongeng atau benar, saya tidak pasti namun jika ia boleh memberikan satu pengajaran, mengapa tidak kita ambil iktibar darinya.

“Kisah Tukang Cukur” yang membayangkan tentang persaingan pasar yang tidak sihat antara peniaga-peniaga. Dalam kisah tersebut, ada dua orang Tukang Cukur yang kedai mereka berdekatan antara satu sama lain. Tukang Cukur A & Tukang Cukur B diberi nama. Awalnya, untuk menarik lebih ramai pelanggan, Tukang Cukur A menawarkan harga yang lebih murah dibandingkan dengan B. Akan tetapi, B tidak dapat menerima perlakuan ini, lantas mengikut menurunkan harga sehingga lebih murah dari harga A. Kemudian A pula tidak puas hati lalu menurunkan lagi harganya, dan begitulah berulang-kali seterusnya sampai keduanya menerapkan harga “kosong” untuk pelanggannya.

Persaingan tidak  berhenti di sini kerana Tukang Cukur A bukan hanya menawarkan harga “kosong” pada pelanggannya, malah dia menawarkan pula perkhidmatan tambahan yang berupa urutan percuma.  Tukang Cukur B juga tidak mahu ketinggalan, sudahlah dia berikan harga “kosong” atas cukuran rambut, ditambah pula dengan urutan percuma malah dia juga menawarkan servis menghantar pelanggan pulang ke rumah dengan percuma juga! Sudahnya apa? Dua Tukang Cukur ini pasti bankrupt gara-gara persaingan yang tidak sihat.

Realitinya, bukan hanya Tukang Cukur yang berkeadaan sedemikian, syarikat-syarikat insurans & telekomunikasi juga antara yang hebat berlawanan harga & tariff.

Ada kaitan cerita saya di atas dengan artikel saya yang sebelum ini, “Kenaikan Harga Emas bagi tahun 2010”. Kaitannya tentang Amerika Syarikat yang menurunkan nilai matawangnya di persada antarabangsa, dan matawang kita yang secara tidak langsung ‘terkuat’ dek kejatuhan USD itu. Mungkin ramai yang merasakan tidak cukup ‘bahangnya’ jika membandingkan USD dengan Ringgit Malaysia yang bukanlah ‘giant’ dalam arena dagangan antarabangsa. Jom, kita kaitkan USD dengan China Yuan, dan mari kita tanyakan soalan ini sesama kita, ”kalau Amerika berusaha menurunkan nilai USD-nya terhadap Renminbi China agar kompetitif, apakah China juga tidak berusaha yang sama untuk mempertahankan ‘competitiveness’-nya? Betul sekali, itulah sebabnya perlu ada ‘negotiation’ terus-menerus antara kedua negara kerana keduanya mempunyai kepentingan yang sama iaitu agar nilai tukar matawangnya lebih rendah satu sama lain.

Akhirnya persis kisah Tukang Cukur. Ketika Amerika sudah berhasil membuat wangnya lebih kompetitif dibandingkan China, China pun tidak akan membiarkan hal ini berlangsung lama. Mereka akan menurunkan nilai tukarnya sebelum ekonominya sampai tahap ‘fatal’ dek kerana pasaran eksport yang terjejas dan tidak bersaing. Begitu seterusnya proses spiral penurunan nilai mata wang kertas ini berlangsung, sampailah wang kertas ini benar-benar tidak ada nilai. Masih ingat pada video ‘THE DAY THE DOLLAR DIED’ dalam artikel saya yang sebelum ini?

Proses spiral ini tidak hanya berlaku antara Amerika & China, malah berlaku pada seluruh mata wang kertas dunia. Ketika yang lain nilainya turun, negara yang matawangnya tetap tinggi pasti tidak akan mampu bersaing di gedung perdagangan dunia.

Lantas bagaimana dengan kita yang merupakan ‘consumer’ atau pengguna dari Tukang Cukur, syarikat insurans, telekomunikasi & wang kertas ini? Tetap berfikir logic! Harga bukanlah satu-satunya aspek dalam pemilihan sesuatu produk barang atau perkhidmatan, termasuk wang kertas juga. Kualiti dari ‘value for money’ dan layanan yang berlanjutan (sustainable services) lebih berharga dari sekadar harga yang rendah!

HANYA SATU SOLUSI GLOBAL : DINAR /EMAS & DIRHAM/PERAK

Di saat kehancuran USD dan segala matawang-matawang dunia, timbul satu matawang ‘kuno’ yang hanya dengannya sahajalah, kehidupan dunia bisa menjadi kembali makmur.  Berbeza dengan kita yang meyakini  wang yang sejati (timbangan yang adil) hanyalah emas & perak berdasarkan keyakinan agama kita, para pakar analisis ekonomi dunia pula berpendapat bahawa pengganti USD hanyalah emas berdasarkan keadaan kewangan global terkini yang makin buruk dimakan masa. Wallau’alam.

Kenaikan harga emas tahun 2010 DALAM RM !!!!

Lewat sore 2010 yang lalu, saya menghabiskan masa menghirup kopi di bawah lembayung pokok Vuchidas di laman rumah bersama isteri tercinta. Bersama mengimbau kembali suka duka pahit manis yang terakam sepanjang tahun 2010, antara yang berjaya dicapai,yang tercapai mahupun yang tak tergapai..semuanya telah berlalu & pastinya menjadi teladan & sempadan untuk mengharungi setahun lagi usia di bumi Allah ini. Kopi Hai Peng yang suam-suam enak dihirup sambil senyum terukir di bibir. Alhamdulillah syukur kepada Illahi. Dengan ilmu kurniaan-Nya, dengan ilham anugerah-Nya & dengan kecerahan akal fikiran yang dihadiahkan-Nya, investasi emas ternyata salah satu pencapaian yang menenangkan dada sepanjang tahun 2010 yang lalu.

Kepada sesiapa sahaja yang memilih emas sebagai salah satu portfolio pelaburan, maka rata-rata akan tersenyum lebar dengan pulangan pelaburan masing-masing. Ramai yang mewar-warkan kenaikan emas pada tahun lepas lebih daripada 25%. Memang betul, tetapi itu adalah figura dalam USD. Angka itu lebih tepat digunakan untuk pasaran Amerika Syarikat, kerana merekalah yang akan membandingkan samada kenaikan kos sara hidup terkesan atau tidak dengan kenaikan emas. Untuk kita, saya lebih selesa & rasanya lebih jujur jikalau umumkan kenaikan harga emas dalam Ringgit Malaysia. Lebih 'berpijak di bumi nyata' rasanya.

Berikut adalah graf kenaikan harga emas yang saya bandingkan antara kenaikan dalam USD & RM.

Harga emas KITCO pada awal Januari 2010 ialah USD1121.50/oz.
Harga emas KITCO pada akhir Disember 2010 ialah USD1405.50 /oz.
....kenaikan sebanyak 25.3%.

Nilai tukaran wang RM/USD pada awal Januari 2010 ialah RM3.3971.
Nilai tukaran wang RM/USD pada akhir Disember 2010 ialah RM3.0835.

Jadi,
Harga emas dalam RM pada awal Januari 2010 ialah RM3809.85/oz.
Harga emas dalam RM pada akhir Disember 2010 ialah RM4333.86/oz.
....kenaikan sebanyak 13.8%.

Kenaikan harga emas dalam USD adalah sebanyak 25.3% berbanding kenaikan harga emas dalam RM dapat dilihat adalah sebanyak 13.8%. Ya, kita masih lagi boleh tersenyum kerana dividen ASB yang 'gah' keuntungannya diumum saban tahun barulah hanya sekitar 8.75% setahun sahaja. Sudah tentu antara angka 25.3% & 13.8%, yang pertama itu lebih WOW, tetapi amatlah dituntut supaya kita menceritakan sesuatu yang sesuai & terkait dengan situasi di mana kita berada, supaya di penghujung jalan nanti, tidak ada yang berkata, "Nak, harga pak cik beli dulu sampai sekarang ni, sudah setahun, tak sampai pun 20%?? Anak cakap dulu sampai 27% kan??" Ya, barangkali boleh sahaja kita menjawab, "Oh yang itu dalam KITCO pak cik. Harga dalam USD." Takut-takut nanti Pak Cik itu menjawab, "Nak, pak cik tinggal di Malaysia. Pak Cik berurusniaga semua dalam ringgit malaysia. Pak Cik nak tahu nilai naik tu dalam RM jugalah. Pak Cik tak nak berhijrah ke Amerika nak...". Maka terloponglah kita nanti..

Kembali kepada kisah ekonomi..

Antara faktor utama kenaikan harga emas adalah kerana "Money Creation" di mana wang dicetak dari awang-awangan atau mengikut istilah finansialnya "Quantitative Easing". Faktor ini jugalah yang akan terus mempengaruhi harga emas pada tahun 2011.

Justeru, apakah sebab berbedanya peratusan kenaikan harga emas dalam USD & RM?

Sebabnya adalah kerana RM telah bertambah kuat  berbanding USD yang terus melemah. Sejarahnya, pada awal Januari 2010, tukaran matawang tersebut adalah RM3.40/USD & pada akhir Disember 2010, adalah sebanyak RM3.08/USD. Secara kiraannya, pengukuhan matawang RM terhadap USD adalah lebih kurang 9%.

Namun begitu, secara peribadi, saya tidak menjangkakan pengukuhan matawang RM terhadap USD akan berlanjutan untuk tahun 2011. Walaupun pada awal proses tersebut, ia dilihat sebagai tanda kuatnya Ringgit, namun jika ini terus berpanjangan, ia akan melemahkan daya saing eksport Malaysia, kerana kesannya, harga barang keluaran negara akan bertambah mahal & tidak kompetitif di pasaran antarabangsa.

Mahu atau tidak, Bank Negara pasti memikirkan suatu cara supaya duit kita tidak terus mengukuh dan merugikan pasaran eksport. Jika USD jatuh nilainya, maka Malaysia juga terpaksa menjatuhkan nilai Ringgit, sepertimana yang telah & sedang dilakukan oleh negara-negara lain terhadap One-eyed Dollar itu. (Klik di sini). Kesan daripada ini, mangsanya adalah pengguna-pengguna RM sendiri, di mana kuasa beli kita akan menjunam, barang-barang akan menjadi mahal. Salah satu alasan yang sering diberikan oleh media adalah kerana naiknya  harga minyak. Benarkah?

Sebahagian besar daripada kita merasakan bahawa harga barang-barang seperti kejar-mengejar pendapatan kita. Mengapakah daya beli kita menurun & bagaimana pula untuk menanganinya? Secara bertahap, kita harus lindungi hasil penat lelah kita daripada risiko inflasi dengan sesuatu yang daya belinya bertahan. Di sinilah, emas sabagai salah satu caranya. Masih ingat pada suatu cerita di zaman Rasulullah?

"Ali bin Abdullah menceritakan kepada kami, Sufyan menceritakan kepada kami, Syahib bin Gharqadah menceritakan kepada kami, ia berkata: saya mendengar penduduk bercerita tentang 'Urwah, bahwa Nabi SAW memberikan wang 1 Dinar kepadanya agar dibelikan seekor kambing untuk beliau; lalu dengan wang tersebut ia membeli dua ekor kambing, kemudian ia jual satu ekor dengan harga 1 Dinar. Ia pulang membawa 1 Dinar & satu ekor kambing. Nabi SAW mendoakannya dengan keberkatan dalam jual belinya. Seandainya 'Urwah membeli tanahpun, ia pasti beruntung." (H.R. Bukhari)

Kini, setelah 1400 tahun, pada zaman kita bernafas, harga kambing pun tetap juga 1 Dinar!!!

Semoga ia menjadi panduan kepada kita semua dalam membuat aturan pelaburan agar pulangannya mampu menyenangkan kita di masa depan.

Wallahu 'alam.

Pada Hari Terkuburnya USD

Sewaktu saya masih kecil, saya pernah berniaga di warung makan bersama emak & ayah saya. Kebetulannya, kami berjiran dengan sebuah kedai servis kereta mewah. Hanya BMW & Mercedes sahaja pelanggannya. Salah seorang pelanggan 'tetap' warung buruk kami ialah seorang juruterbang. Tugasnya sebagai juruterbang menuntut dia berada di banyak negara-negara luar. Melalui beliaulah, saya dapat mengenali bermacam-macam jenis matawang negara lain. Katanya, USD lah yang paling diterima pakai di mana-mana tempat di dunia ini. Kagumnya.

Kini, dengan sekelumit pengalaman merantau yang saya ada, banyak sekali negara yang menerima USD sebagai medium perdagangannya. Malah ada negara yang langsung tidak gemar menggunakan matawangnya sendiri seperti Lebanon, Vietnam & Mauritius, baik dalam urusan dagangan dalam negaranya sendiri apatah lagi dalam urusan jual beli antarabangsa. Semuanya dalam USD. Gah sungguh nampaknya USD di mata dunia!

Kita semua tahu, USD adalah wang fiat, jadi nilainya amat bergantung kepada keyakinan pengguna. Jika hilang lenyap keyakinan  maka nilainya bisa jatuh menjadi sifar! Mungkin antara kita yang enggan percaya kesahihan ini, kerana bagi mereka keutuhan USD itu seperti tidak bisa diganggu-gugat oleh mana2 negara sekalipun. Teman, bukan saya sahaja yang meramalkan, bahkan pakar2 ekonomi dari negara 'bermata satu' itu sendiri juga telah membuat kajian demi kajian tentang bakal termusnahnya matawang mereka!

Sudah tentu, bukan USD sahaja yang akan mengalami senario kepupusan ini, malah semua jenis matawang yang jika diputuskan sandarannya dengan sesuatu yang mempunyai intrinsic value, akan mengalami peristiwa yang sama. Tidak terkecuali, Ringgit Malaysia juga. (Ramai yang tidak tahu bahawa Bank Negara juga sudah tidak lagi sandarkan percetakan wang RM pada emas!). Ada beberapa kajian pakar ekonomi mengatakan, (dan sejarah dunia juga telah membuktikannya) pusingan hidup matawang fiat hanyalah dalam lingkungan 40 tahun dan USD (selepas diputuskan hubungan emas & USD pada tahun 1971) kini sudah di tahun yang ke-39! Oh, sungguh menakutkan..

Ini adalah graf yang saya perolehi yang menunjukkan menurunnya kuasa membeli USD terhadap emas sejak tahun 1718.

Daripada graf di atas, secara keseluruhannya, USD telah hilang "taring"nya hampir 95%!! Pada 15 Ogos 1971 itulah sebenarnya USD telah "mati". Pada tarikh tersebut, tanpa persetujuan daripada Kongres, Presiden Nixon telah memutuskan hubungan antara USD dengan emas, dan semenjak dari itulah USD sedikit demi sedikit telah menjadi wang Monopoli! Saya kira, jika Nixon masih hidup, beliau antara orang yang paling menyesal atas tindakannya itu. Namun, jika betul dia masih hidup, ingin saya katakan pada dia, "terlajak perahu boleh diundur, terlajak putuskan emas buruk padahnya!".

Peperangan matawang telah bermula, yang mana ini akan mempercepatkan lagi kemusnahan sistem wang fiat ini. Malah negara kita sendiri kini telah menunjukkan keraguan terhadap matawang USD, apabila kita telah membeli bon dari negara China. Sila klik petikan di bawah:

Kemuncak artikel saya pada kali ini, saya jamukan saudara dengan satu hidangan. Ia amat enak jika kita bersedia menghadapinya, namun boleh menghilangkan senyum di muka jika kita alpa & lalai. Video ini dari National Inflation Association (NIA) yang berpusat di Amerika Syarikat. Ia adalah satu fiksyen yang ilmiah, yang menunjukkan kehancuran USD ini bukan diramal kosong bahkan mempunyai kebarangkalian yang sangat tinggi. Persis filem 2012 yang rata-rata takut akan kehadiran kiamat!

Firman Allah Taala bermaksud:
"Orang-orang yang makan (mengambil) riba tidak dapat berdiri melainkan seperti berdirinya orang yang kemasukkan syaitan lantaran (terkena) penyakit gila. Keadaan mereka yang demikian itu adalah disebabkan mereka berkata (berpendapat), sesungguhnya jual beli itu sama dengan riba padahal Allah telah menghalalkan jual beli dan mengharamkan riba." (Surah al-Baqarah: Ayat 275).

"Maka jika kamu tidak mengerjakan (meninggalkan riba) maka ketahuilah bahawa Allah dan rasulNya menyatakan perang terhadap kalian." (Surah al-Baqarah: Ayat 279).

WALLAHU 'ALAM

Emas dan Pendapatan Per Kapita

Target Kerajaan Malaysia untuk mencapai Pendapatan Negara Kasar (GNI) kepada RM1.7 trilion pada tahun 2020 daripada RM600 bilion pada 2009 amatlah dialu-alukan. Ini seterusnya akan meningkatkan pendapatan perkapita rakyat Malaysia daripada RM 22,000 kepada RM 49,500 pada tahun 2020. Pendapatan per kapita Malaysia pada tahun 2000 adalah sebanyak USD8210 dan kini telah mencapai angka USD13530. Namun persoalannya, makin senang dan makmurkah kita sejak 10 tahun kebelakangan ini? Jika mengikut peningkatan pendapatan sedemikian rupa, seharusnyalah rakyat negara kita semakin senang dan mampu menikmati kehidupan yg lebih selesa dari tahun ke tahun. Sejauh manakah benarnya kenyataan ini? Saya ingin mengajak anda merenung-fikir perkara ini sedalam-dalamnya.

Sumber :  world bank

Jika diteliti sebetulnya, kenyataannya adalah amat berbeza dengan graf diatas. Realitinya tidak seindah teori yang digembar-gemburkan di dada akhbar saban hari. Rata-rata rakyat kini mengeluh dengan kos sara hidup yang semakin tinggi. Jadi di manakah silapnya, walhal zahirnya pendapatan kita bertambah setiap tahun tetapi batinnya kita masih rasa tertekan dengan kenaikan harga barang-barang setiap tahun. Bukanlah menjadi rahsia bagi yang berpengetahuan, sememangnya dalang disebaliknya adalah wang fiat. Lebih banyak sesebuah negara mencetak wang maka makin jatuhlah nilai matawang negara tersebut. Dengan erti kata lain, tiada gunanya pendapatan RM50,000 setahun sekalipun jika untuk membeli sebuku roti pun sudah berharga RM15, rumah teres bersaiz standard sudah menjangkau harga RM500,000!! Ternyata kuasa membeli kita semakin menurun walaupun tangga gaji kelihatan makin naik. Bagaimana mungkin kita mengecap kesenangan bila mana gaji cuma naik 4% setahun sedangkan harga barang naiknya berpuluh peratus? Di sinilah Islam telah membuktikan kesempurnaan agama ini, apabila ia menggariskan cara yg lebih tepat untuk menilaikan pendapatan penduduknya. Penggunaan emas sebagai satu media pengukuran taraf hidup seseorang adalah lebih tepat dan saksama kerana logam ini telah terbukti mempunyai kuasa membeli yang konsisten sejak lebih 1400 tahun (dan ini dibuktikan melalui Hadis) .

Saya huraikan perdebatan ini dengan lebih mendalam melalui graf di bawah, yang menunjukkan pendapatan perkapita yang saya tukarkan ke dalam Dinar.

Dari graf diatas jelas menunjukkan pendapatan perkapita rakyat Malaysia telah menurun bermula dari tahun 2000 walaupun dalam kiraan USD (graf pertama) ianya kelihatan meningkat. Ini membawa maksud jumlah pendapatan dalam wang fiat tidak akan membawa kemakmuran sebenar jika kuasa membeli matawang itu terus turun. Angkanya sahaja mungkin nampak banyak namun nilai sebenarnya semakin menurun kerana saban tahun semakin banyak wang kertas dicetak sesuka hati menyebabkan bertimbun-timbun wang fiat di negara kita. Inilah dia yang disebut Quantitative Easing yang telah saya bincangkan dalam artikel saya terdahulu. Jadi janganlah kita tertipu dengan wang kertas ini. Lebih-lebih lagi jika kita mahu menabung untuk masa depan, kerana kalau kita menyimpan wang kertas, akhirnya kita hanya mendapat kertas!!


Money Is NOT Wealth. Wallahu 'alam.

G20 Meeting - Mana Hala Tuju ??

Peristiwa "bersejarah" pada Sabtu lalu pada kiraan ramai pemerhati-pemerhati emas, mungkin akan memberi impak yang besar kepada harga emas dunia. Peristiwa tersebut adalah pertemuan para menteri kewangan & gabenor Central Bank & negara-negara kelompok G-20, yang bertempat di Gyeongju, Korea Selatan.

Conclusion atau hasil daripada mesyuarat tersebut, antara intipatinya adalah, pihak-pihak berkuasa kewangan dari negara-negara yang mewakili 85% kekuatan ekonomi dunia, telah sepakat untuk tidak melemahkan matawang masing-masing, atau yang inilah yang disebut-sebut sebagai Currency War.

Apabila permuafakatan ini benar-benar tulus & pasaran telah percaya akan 'keseriusan' para pemimpin-pemimpin dunia tersebut, maka dijangkakan-untuk sementara waktu-harga emas akan turun sedikit, atau paling tidak pun akan mendatar & tidak akan menunjukkan sebarang kenaikan yang mendadak dalam waktu terdekat ini. Mengapa? Pertama, kerana kekhuatiran yang nilai USD akan turun secara dramatik sudah agak reda sedikit. Kedua, apabila economy uncertainty berkurang, maka permintaan terhadap emas pun akan menurun sedikit.

Bagaimanapun, secara peribadi The GoldBanker berpendapat, kami masih menganggap ini sebagai ura-ura atau rumours dan belum pastinya ia menjadi suatu asas yang kukuh untuk meramalkan harga emas bagi pasaran akan datang, kerana ia bersifat sementara & tidak di dukung oleh faktor-faktor yang kukuh yang bersifat fundamental. Ianya lebih kepada bersifat seolah-olah cuba untuk mengaburi mata dengan mendepankan khabar-khabar gembira padahal dalamannya kesedihan yang nyata. Bahkan, jika berdasarkan pada signalnya yang tersendiri, saya melihat trend harga emas masih akan terus menaik dalam jangka masa sederhana mahupun jangka panjang oleh sebab faktor-faktor fundamental berikut:

Harga emas dunia pada masa ini dinilai dalam USD, jadi tinggi atau rendahnya harga emas itu bergantung pada daya beli USD itu sendiri. Dan, tinggi rendahnya USD pula bergantung pada keadaan ekonominya sendiri. Menteri Kewangan Amerika Syarikat sehingga kini masih juga berusaha keras menekan China agar menaikkan nilai tukar Yuan, kerana Amerika merasakan daya beli matawangnya masih lagi tinggi sehingga tidak kompetitif dalam perdagangan global khususnya dengan China.

Amerika juga hidup dalam hutang yang menimbun-nimbun yang besarnya 8 kali ganda GDP mereka. Mereka langsung tidak peduli dengan defisit & amat terkenal dengan pemerintahan yang boros. Tahun ini sahaja, Obama membelanjakan USD 3.5 Trillion untuk pelbagai program ciptaannya.

Apabila pengeluaran sesuatu negara tidak cukup untuk membayar hutangnya sendiri, sedangkan belanja kian terus meningkat, maka apa yang akan berlaku? "Tabiat" mencetak wang sesuka hati itu akan terus-terusan berlaku atau dari segi istilah investasinya dikenali sebagai Quantitative Easing. 

Terdahulu, mereka telah lakukan pada 2 tahun lepas sewaktu ingin mencegah negara itu daripada terus-terusan ke lembah krisis, dan keduanya, rata-rata para pemerhati dunia sepakat meramalkan mereka akan lakukan sekali lagi dalam waktu yang terdekat ini. Bila wang terus dicetak tanpa diseimbangkan dengan peningkatan ekonomi yang setara, pastilah nilai wang itu jatuh & harga barang-barang yang dibeli akan terus melonjak.

Justeru, KITA lah orang-orang yang sedar & boleh mengambil peluang di atas senario ini. Apabila rumour mengatakan harga emas akan jatuh sedikit selepas ini, maka saya merasakan inilah antara masa yang sesuai untuk kita membeli atau menambah tabungan emas kita. Atau, setidak-tidaknya, ini juga kesempatan yang patut diambil oleh pelabur-pelabur untuk mencabangkan atau "to diversify" aset-aset yang ada, bukan hanya bergantung harap pada aset matawang kertas semata tetapi seharusnya juga mengambil kira aset yang lebih stabil dan bebas dari pengaruh daya beli wang kertas.

Mungkin sesetengah daripada kita merasa bangga mempunyai tabungan dalam USD, bahkan turut memegang wang kertas fizikal USD, sejarah membuktikan bahawa daya beli USD terhadap emas terus menurun dan trend nya kelihatan seolah-olah akan terus menurun. Perhatikan graf di bawah & buat kiraan anda sendiri.

 

Seperti juga saya seringkali memberitahu pada dealer & customer saya, jika anda memiliki USD100 pada hari ini, 17 tahun akan datang nilainya hanya menjadi USD6. Untuk lebih jelas, contohnya jika sekarang anda beli set McD berharga USD6, 17 tahun akan datang, untuk set yang sama, anda perlu bayar USD100 !!!!

Maka......

"Wowwwwwww!!!!!!!" terkujat Tuan Husin Lempoyang mendengar Jamal Pak Tongko bercerita tentang USD & Emas ni..

People in Fear...

Salam Emas!

Article bloomberg ini saya dapat melalui sahabat karib saya, Saudara Erzam Marlisah yang merupakan seorang "Trend Observer" dalam bidang emas. Boleh dijadikan panduan bersama.
********************************************************************************

 “All we can do is to put our money into real assets, because paper money everywhere is being debased,” Jim Rogers, the commodity investor who is chairman of Rogers Holdings in Singapore, told Bloomberg Television today.

Gold’s 14-day relative strength index, a gauge of whether a commodity or security is overbought or sold too heavily, climbed to about 75. To some technical analysts, a reading over 70 signals that prices may head lower soon

“Even though we believe the market is slightly overbought in the short run, it still has some way to go in case risk sentiment remains sour,” said Andrey Kryuchenkov, an analyst at VTB Capital in London.

Europe’s debt crisis “isn’t going to be that easy to fix,” said Gavin Wendt, senior resource analyst with Mine Life Pty in Sydney. Gold is being driven by “fear that even though they’re throwing a hell of a lot of money at this, it won’t be resolved and that these debt issues will continue to spread to other countries, primarily Spain and Portugal.”

“A bubble is forming with sovereign debt,” said Peter Sorrentino, who helps manage $13.8 billion at Huntington Asset Advisors in Cincinnati, adding that gold may soar to $1,800 an ounce within three years. 

“We want to hold gold as a reserve of wealth, because there’s a big devaluation of G-7 currencies ahead.”

Gold is expensive, but people in the euro zone are moving out of their currencies and forcing themselves into gold,” said Adam Klopfenstein, a senior market strategist at Lind-Waldock in Chicago. “There’s a lot of fear on the part of the Europeans that moves to mitigate their debt crisis will only lead to more problems. People want to be in the currency of last resort.”

“Every major government in the world has been reckless stewards of their currencies,” said Dailey, who recommends owning mining stocks over physical gold because of the potential for higher returns. “There’s a shift in investor psychology that gold is not a barbaric relic. It’s back to being a monetary asset.”

DUIT

Salam Emas!

Kali ini saya mahu bicara tentang DUIT atau MATAWANG. Bukan sahaja Wang yang Bermata (US Dollar), tetapi semua wang di semua negara. Kalau dalam konteks Malaysia, ada orang memanggil duit, wang, fulus, pitih dan ada juga yang panggil riyal..walaupun matawangnya tetap sama ; Ringgit Malaysia. Semua orang inginkan duit, hatta kanak-kanak pun tahu betapa bernilainya duit. Namun, tahukah anda apa asal duit, dan apakah peranan sebenar duit dalam kehidupan seharian kita? Saya akan ceritakan serba-sedikit latar belakang duit & apa yang berlaku pada duit sejak beribu tahun dahulu. Kukuhkah harta kita bila bersandarkan kepada duit semata? Bukakan mata, celikkan minda kita semua..

Duit dari segi istilahnya bermaksud "apa sahaja yang diterima-pakai sebagai bayaran kepada barangan yang dibeli atau perkhidmatan yang diterima ataupun sebagai satu medium untuk melangsaikan hutang." Untuk sesuatu benda itu dianggap atau diangkat sebagai matawang, ia haruslah berfungsi sebagai (1) penyimpan nilai yang baik, (2) alat pertukaran dalam jual beli, dan (3) 'unit of account' ataupun boleh dibahagikan kepada unit yang lebih kecil tanpa merubah nilainya.

Jika dari segi syarak, matawang diertikan oleh Nabi Muhammad SAW dalam sebuah hadith riwayat Muslim, Abu Daud, Tirmidzi, Nasa'i, Ibn Majah dengan teks Muslim dari 'Ubadah bin Shamit, Nabi Muhammad SAW bersabda; "(Jual lah) emas dengan emas, perak dengan perak, gandum dengan gandum, sya'ir dengan sya'ir, kurma dengan kurma, garam dengan garam, (dengan syarat harus) sama dan sejenis serta secara tunai. Jika jenisnya berbeza, jual lah sekehendakmu jika dilakukan secara tunai."

Ini bermakna matawang bukan sahaja kertas seperti mana yang kita ada sekarang, tetapi medium-medium lain seperti emas dan perak, gandum, kurma atau apa sahaja yang mempunyai 'intrinsic value', boleh sahaja diangkat sebagai matawang.


"The Chinese were the first to inventpaper around 100 AD. They were also the first to invent paper money, which in its early form can be traced back to the 7th century. In the year 812, the Chinese Emperor used it as a temporary solution because of the copper shortage. This money was called "flying money". It was so popular that by 970 it dominated as a monetary unit. These first bank notes carried a guarantee that it could be traded at any time for coinage. The name of this bank note was "cash". 


The oldest existing bank note is the 1000 cash note of the Ming dynasty from the era of the Great War 1368-1398. It is 225 x 340 mm with a pile of coins centrally depicted . The picture was to show people who couldn't read that they could trade the bill in for the depicted number of coins.


When Marco Polo came back from his travels in China (1275-1292), people in Europe didn't believe that the Chinese used paper for money. Paper money in Europe came 300 years later. The use of paper money in China stopped in 1455.
The history of paper money in Europe is interesting. It started as emergency money sustituting for regular money. The first emergency paper bills are from 1483. The first bank notes were printed in the 17th century. "

http://www.moneymuseum.com/standard_english/raeume/geld_machen/werkstatt/papiergeld/geschichte_papier/geschichte_papier.html

Di negara China, matawang asalnya adalah 'copper', namun setelah China mengalami kekurangan 'copper', mereka menjadikan kertas sebagai matawang tetapi masih bersandarkan kepada 'copper'. Begitu juga halnya dengan Amerika Syarikat, terdahulu di zaman awalnya, matawangnya adalah 'silver', dan kemudiannya bertukar kepada kertas yang bersandarkan kepada 'silver'. 


Emas sebagai Matawang


Emas adalah salah satu elemen yang paling dinamik di era ekonomi moden sekarang dan ramai yang hairan apabila komiditi fizikal tertua itu masih lagi digunakan hingga kini. Wang emas yang pertama dikeluarkan pada tahun 700 BC & semenjak itu, logam berharga ini digunakan sebagai medium pertukaran utama. Faktor emas yang sukar diperolehi & tinggi nilainya menjadikan ia sebagai alat pertukaran yang sempurna, tanpa mengira apa jenis barangan yang ditukar sekalipun. Sejarah emas sebagai wang kekal selama 2000 tahun sebelum ia mengalami detik perubahan pada tahun 1971.


Bagaimana Emas Menjadi Kertas


Sepanjang lipatan sejarah, wang emas & perak ternyata melalui proses 'pencabulan' di mana fungsi & kegunaan asal dua logam berharga ini telah disalahguna. Wang atau syiling kemudiannya diperbuat daripada logam-logam lain selain emas menyebabkan nilai wang sebenar berubah-ubah mengikut masa. Proses pertukaran emas fizikal kepada wang kertas bermula apabila "Goldsmiths" atau tukang emas yang menyediakan kemudahan penyimpanan emas dengan sedikit yuran, mengeluarkan resit atas penyimpanan itu. Idea tentang penggunaan resit ini merebak dengan cepat kerana ia lebih mudah dibawa berbanding membawa logam-logam tersebut. Justeru, rakyat telah mula menerima & menyokong idea penggunaan wang kertas. "Goldsmiths" kemudiannya bertukar fungsi menjadi bank & evolusi matawang pun bermula.

BERSAMBUNG......

I earn, I spend, I save....

Salam Emas!

Sebagaimana yang sudah saya janji, Inshaallah saya akan gariskan satu rumus yang saya dapat daripada pembacaan & analisa saya. Pada hemat saya, rumus atau formula ini cukup 'basic' pada dasarnya, namun saya percaya, jika asasnya belum mantap, bagaimana mungkin rumahnya bisa teguh kukuh berdiri. Anggap sahaja formula ini sebagai satu ilmu baru jika anda masih belum tahu & anggap sahaja sebagai peringatan sekiranya ia pernah suatu ketika sudah 'di register' di akal fikiran anda.

Rumus ini menyatakan hubungan antara PENDAPATAN ( I ), PERBELANJAAN ( E ) dan TABUNGAN / PELABURAN ( S )

I = E + S

Sumber untuk tabungan atau  pelaburan disimbolkan dengan I atau income. Simbol E adalah expenditure (perbelanjaan)  atau nilai wang yang dihabiskan saat ini untuk memenuhi berbagai keperluan. Perbelanjaan adalah segala aktiviti yang bersifat menghabiskan nilai guna (utility) sesuatu produk, samada berupa barang ataupun perkhidmatan.

Idealnya, seseorang boleh menyisihkan 30% dari pendapatannya untuk tabungan atau pelaburan. Angka 30% itu adalah cadangan semata, di mana setiap orang tetap boleh hidup dengan baik sambil menabung atau melabur.

Saya beri contoh, misalnya Adam memiliki gaji sebanyak Rm 2500.00, maka idealnya rumus di atas akan menjadi:

I = E + S

Rm 2500.00 = Rm 1750 + Rm 750

Biasanya, semakin besar pendapatan seseorang, maka peratus tabungannya/pelaburannya akan lebih besar. Sekiranya Adam berhasil mendapat pendapatan tambahan sebanyak Rm 500.00 di luar gaji (contohnya melalui perniagaan kecil-kecilan), bahagian perbelanjaan dan pelaburannya juga mungkin berubah. Secara normal, perbelanjaan akan naik. Tapi secara peratusannya, jika dihitung balik, mungkin naik mungkin juga turun. Karektor dan 'lifestyle' seseorang lah yang akan menentukannya. Orang yang rasional tidak akan menaikkan perbelanjaannya melebihi kenaikan pendapatannya. Sebaliknya, orang yang tidak rasional seringkali menaikkan perbelanjaannya melebihi pendapatannya. Bahkan, terdapat juga golongan yang "menggadaikan pendapatan masa depan" dengan berbelanja menggunakan wang pinjaman.

Misal sahaja Adam adalah orang yang tidak rasional. Dia sudah bosan naik komuter untuk ke pejabat. Kerana pendapatannya naik 20% (melalui 'passive income' sebanyak Rm500.00 tadi), dia memutuskan untuk membeli sebuah kereta terpakai dengan ansuran Rm 700.00 sebulan.

I = E + S

Rm 3000.00 = Rm 2450 + Rm 550

Di sini, terjadi penurunan peratusan pelaburan atau tabungan, dari 30% kepada 18% atau dari segi angkanya, terjadi penurunan pelaburan atau tabungan daripada Rm750.00 kepada Rm550.00. Yang naik tajam adalah perbelanjaannya, dari Rm 1750.00 menjadi Rm 2450.00. Memang tidak semuanya habis dipakai, kerana ada sebahagian yang sifatnya merupakan pelunasan hutang (car leasing), tetapi tetap sahaja itu merupakan satu pengeluaran wang.

Sebaliknya, jika Adam termasuk dalam orang yang rasional, ia terlebih dahulu mengetepikan pelaburan/tabungannya. Dia tetap mengekalkan peratus tabungan sebanyak 30% itu. Dengan demikian, rumusnya akan berubah menjadi seperti berikut:

I = E + S

Rm 3000.00 = Rm 2100.00 + Rm 900.00

Dengan 'proportion' yang sama, terjadi kenaikan jumlah yang baik di bahagian perbelanjaan mahupun tabungan. Ini bererti, kesejahteraan atau kualiti hidup Adam pada saat ini meningkat, tabungan atau simpanan daya belinya untuk masa depan juga meningkat.

Jika Adam cenderung untuk menyimpan kenaikan pendapatannya untuk masa depan, dia akan mengagihkan seluruhnya untuk tabungan/pelaburan. Perbelanjaannya tetap sama pada ketika pendapatannya tidak bertambah, iaitu ditetapkan pada jumlah Rm 1750.00 sehingga rumusnya akan menjadi:

I = E + S

Rm 3000.00 = Rm 1750 + Rm1250

Anda boleh lihat, dari segi peratusannya, perbelanjaan Adam turun dari 70% kepada 58% sahaja, walaupun masih pada angka Rm1750.00. Tabungan jua tentunya naik dari 30% kepada 42%, atau secara angka naik daripada Rm750.00 kepada Rm1250.

Ini bererti, Adam berhasil mengagihkan lebih banyak wang untuk tabungan/pelaburan. Logiknya, bertahun-tahun yang akan datang Adam akan memiliki aset yang lebih besar daripada rakan-rakannya yang tidak menabung. Wang Rm 1250.00 setiap bulan itu akan memiliki nilai yang berlipat kali ganda beberapa tahun kemudian.

Persoalannya, apakah kemudian hari nanti kehidupan Adam akan menjadi lebih berkualiti dan makmur?

Seharusnya, Adam memang akan lebih sejahtera. Kerana dia sudah berkorban pada diri sendiri untuk menunda membeli kereta dan meletakkan keperluan berkereta itu di nombor dua. Jika diikutkan adilnya, dia seharusnya lebih sejahtera di masa depan.

Tapi jawabnya : BELUM TENTU.

Semuanya bergantung pada pilihan pelaburan yang dipilih Adam. Apakah pelaburan yang Adam pilih itu boleh menakluk inflasi, atau akan kehilangan nilainya secara perlahan-lahan dek hakisan inflasi.

Baiklah, saya beri satu lagi contoh. Masih bersama Adam, penjimat wang ini.

Katakan, sewaktu Adam mula-mula menabung ini adalah sewaktu dia mula-mula bekerja. Waktu itu, Adam berkenan pada sebuah rumah yang dimajukan oleh satu 'developer' yang boleh dikatakan terkenal juga. Harga rumah itu sahaja sudah bisa 'melopongkan' mulut Adam, lebih-lebih lagi untuk 'fresh graduate' sepertinya. Rm 450,000.00. Namun, kerana Adam seorang yang berwawasan, dia memutuskan untuk menyimpan wang sedikit-sedikit dan memberi tempoh kepada dirinya sendiri selama 3 tahun. Dia menyimpan wang tabungannya di ASB dengan kadar dividen sebanyak 7% setahun.

Setelah 3 tahun berlalu, wang tabungan Adam menjadi:

(Rm1250.00 x 12 bulan x 3 tahun) + Rm 6599.15 (dividen terkumpul selama 3 tahun) = Rm 51,599.15

Namun begitu, apakah Adam berjaya memiliki rumah idamannya setelah 3 tahun mengikat keinginan untuk bermewah-mewah?

Dengan tabungan sebanyak Rm 51,599.15 itu, perlu diambil kira kadar inflasi di Malaysia untuk kita tahu 'nilai sebenar' wang sebanyak itu pada tahun tersebut. Saban tahun, terdapat rungutan berkenaan harga barang naik, walaupun pada fikiran saya, barang tidak sekali-kali mengalami kenaikan harga, tetapi jujurnya, nilai matawang kita yang jatuh setiap tahun. (Inshaallah, saya akan bincang berkenaan topik ini dilain lembaran).

Juga mengambil kira kenaikan 'property appreciation rate' di Malaysia yang secara puratanya saya ambil sebanyak 12% setahun, rumah yang di'target' oleh Adam yang berharga Rm450,000.00 pada 3 tahun lepas, kini sudah mencecah angka baru, Rm 564,500.00 (anggaran). Nampaknya susah payah Adam menabung sebanyak Rm 1250.00 setiap bulan, ternyata dia masih tidak terkejar dengan inflasi & juga kenaikan kos pembelian rumah, jika dia ingin memiliki kualiti rumah yang sama. Jika pada 3 tahun lepas, rumah berharga Rm450,000 itu merupakan rumah 2-tingkat, 4 bilik tidur & 4 bilik air tetapi pada 3 tahun selepas itu dia masih boleh membeli rumah pada harga yang sama, cuma keluasannya sudah mengecil. Bermakna, sampai bila-bila pun kualiti hidup Adam tidak akan meningkat banyak jika dia terlampau bergantung kepada matawang semata, ternyata inflasi memakan hasil penat lelah usahanya itu.

Nah, di sinilah peranan emas boleh diperkatakan. Emas berupaya menakluk inflasi, kerana rata-rata apabila inflasi meningkat, harga emas juga meningkat..bukan sahaja seiring nilainya, malah seringkali lebih tinggi mendahului kadar inflasi. Jika tidak, masakan kos naik haji pada tahun 2002 ialah 63 dinar, manakala seseorang hanya perlukan 21 dinar sahaja pada tahun 2009 untuk tujuan yang sama! Sedangkan harga barang & kos perkhidmatan tetap naik tanpa alpa. Inilah 'the beauty of gold-the God's Money'. 

Justeru, pilihlah cabang tabungan yang tepat & kurang terkesan dek inflasi dan ketidakseimbangan ekonomi. Lebih-lebih lagi dalam keadaan sekarang yang mana kedudukan Amerika Syarikat sebagai kuasa terbesar dunia kian merudum! Biarlah kita mampu bersorak gembira jika itu berlaku, jangan kita juga terbias dengan bencana itu.

Alternatif pelaburan yang mampu menakluk inflasi

Salam emas..

Mengapa kita harus melabur? Saat ini barangkali kita masih berada di puncak produktiviti. Karier sedang bagus, pendapatan pun tinggi, dan kita boleh menikmati kehidupan tanpa kekurangan apa-apa pun. Baik keperluan primer, sekunder atau tertier-segalanya 'terpenuhi'. Tidak ada perlunya pelaburan. Nikmati saja hari ini, hari esok tidak perlu terlalu dirunsingkan.

Itu adalah gambaran seseorang yang berada di puncak usia produktif (35-50 tahun). Pendapatan sedang tingi-tingginya, jaringan perhubungan sedang luas-luasnya, dan sepertinya tidak pernah kekurangan wang. Dalam situasi seperti ini, seseorang boleh menggantungkan hidup pada penghasilan aktif.

Tapi kita hidup bukan untuk hari ini sahaja. Satu saat nanti, karier kita akan berakhir. 'Physical condition' akan menurun, sehingga kemampuan mencari wang pun akan berkurang pula. Ketika 'physical condition' menurun, idealnya terjadi pergeseran sumber pendapatan dari 'active income' (bekerja secara fizikal) menjadi 'passive income' (pendapatan dari pelaburan).

Kebelakangan ini, kesedaran betapa pentingnya pelaburan makin tumbuh dikalangan masyarakat. Produk-produk insurans dan 'retirement plan' kian diterima. Kita semua dihantui bayangan suram tentang masa pencen yang tidak berdaya, tidak punya wang, dan gagal menikmati kehidupan yang diidamkan.

Amat tragis, kalau kita 'jatuh miskin' pada saat terbebas dari tekanan pekerjaan. Dulu kita mimpikan waktu lapang untuk menikmati hidup. Wang bukan masalah. Tapi ketika waktu lapang sudah tidak menjadi masalah, wang pula yang menjadi halangan.

Tapi tidak semua orang memiliki pilihan pelaburan yang ideal. Alih-alih ingin menikmati 'passive income' yang melebihi keperluan hidup, mereka yang bernasib kurang baik itu langsung terus sahaja kehilangan modal pelaburannya. Mereka menyisihkan sebahagian pendapatan untuk menabung & melabur. Mereka bersedia mengurangi kesenangan & kemewahan hidup demi masa depan yang lebih baik.

Dalam usaha kuat untuk menjadi kaya & makmur, mereka ternyata menjadi semakin miskin. Wang yang mereka asingkan dengan susah payah itu ternyata 'hilang tidak berbekas'. Pengorbanan mengurangkan perbelanjaan itu ternyata sia-sia! Mengapa? Sebab, mereka menempatkannya pada instrumen pelaburan yang kurang tepat.

Hakikat dari pelaburan pada prinsipnya, sama dengan menabung. Iaitu menyimpan nilai atau manfaat wang untuk digunakan suatu saat di masa depan. Itulah sebabnya, dalam ilmu ekonomi, I (investment) disamakan dengan S (saving).

Inshaallah, jika ada kelapangan di masa depan, (saya yakin akan diberikan peluang oleh-Nya), saya akan menggariskan satu rumus atau formula yang menyatakan hubung-kait antara Pendapatan, Perbelanjaan & Pelaburan (atau tabungan).